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盡職調(diào)查的兩個階段包括(什么是盡職調(diào)查)
大家好!今天讓創(chuàng)意嶺的小編來大家介紹下關(guān)于盡職調(diào)查的兩個階段包括的問題,以下是小編對此問題的歸納整理,讓我們一起來看看吧。
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本文目錄:
一、
二、盡職調(diào)查是什么意思?
問題一:盡職調(diào)查的目的 盡職調(diào)查 的目的是使買方盡可能地發(fā)現(xiàn)有關(guān)他們要購買的股份或資產(chǎn)的全部情況。從買方的角度來說,盡職調(diào)查也就是風(fēng)險管理。對買方和他們的融資者來說,并購本身存在著各種各樣的風(fēng)險,諸如,目標(biāo)公司過去財務(wù)賬冊的準(zhǔn)確性;并購以后目標(biāo)公司的主要員工、供應(yīng)商和顧客是否會繼續(xù)留下來;是否存在任何可能導(dǎo)致目標(biāo)公司運營或財務(wù)運作分崩離析的任何義務(wù)。因而,買方有必要通過實施盡職調(diào)查來補救買賣雙方在信息獲知上的不平衡。一旦通過盡職調(diào)查明確了存在哪些風(fēng)險和法律問題,買賣雙方便可以就相關(guān)風(fēng)險和義務(wù)應(yīng)由哪方承擔(dān)進行談判,同時買方可以決定在何種條件下繼續(xù)進行收購活動。 對于一項大型的涉及多家潛在買方的并購活動來說,盡職調(diào)查通常需經(jīng)歷以下程序:1.由賣方指定一家投資銀行負(fù)責(zé)整個并購過程的協(xié)調(diào)和談判工作。2.由潛在買方指定一個由專家組成的盡職調(diào)查小組(通常包括律師、會計師和財務(wù)分析師)。3.由潛在買方和其聘請的專家顧問與賣方簽署“保密協(xié)議”。4.由賣方或由目標(biāo)公司在賣方的指導(dǎo)下把所有相關(guān)資料收集在一起并準(zhǔn)備資料索引。5.由潛在買方準(zhǔn)備一份盡職調(diào)查清單。6.指定一間用來放置相關(guān)資料的房間(又稱為“數(shù)據(jù)室”或“盡職調(diào)查室”)。7.建立一套程序,讓潛在買方能夠有機會提出有關(guān)目標(biāo)公司的其他問題并能獲得數(shù)據(jù)室中可以披露之文件的復(fù)印件。8.由潛在買方聘請的顧問(包括律師、會計師、財務(wù)分析師)作出報告,簡要介紹對決定目標(biāo)公司價值有重要意義的事項。盡職調(diào)查報告應(yīng)反映盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的實質(zhì)性的法律事項,通常包括根據(jù)調(diào)查中獲得的信息對交易框架提出建議及對影響購買價格的諸項因素進行的分析。9.由買方提供并購合同的草稿以供談判和修改。 天使投資人對創(chuàng)業(yè)公司的盡職調(diào)查關(guān)注哪些方面 天使投資人對創(chuàng)業(yè)公司的盡職調(diào)查主要是與創(chuàng)始人和創(chuàng)業(yè)公司CEO見見面,談一談,研究一下書面文檔。天使投資人在開支票之前,他們或者他們委托的顧問會和創(chuàng)業(yè)團隊的關(guān)鍵成員和創(chuàng)業(yè)公司的客戶約談,并評估真實的產(chǎn)品。如果結(jié)果與他們之前被告知的不符,那么創(chuàng)業(yè)者所有的賭注就都沒了。這時候,天使投資人就要弄清楚創(chuàng)業(yè)團隊是不是都支持創(chuàng)始人或公司CEO,客戶是不是真的對創(chuàng)業(yè)公司的產(chǎn)品感興趣,創(chuàng)業(yè)公司的產(chǎn)品是不是準(zhǔn)備出貨。所有的私人股權(quán)投資機構(gòu)都是以自己的方式進行盡職調(diào)查的,作為創(chuàng)業(yè)者需要關(guān)注以下幾個投資人關(guān)注的方面。1、團隊是否強大、是否健康如果創(chuàng)業(yè)團隊比較小,天使投資人可能會約見每個成員。天使投資人會調(diào)查每位團隊成員的智力、忠誠度、優(yōu)點、弱點、團隊合作和管理風(fēng)格等。一個功能不健全的團隊,或者在關(guān)鍵位置上有一個老愛唱反調(diào)的人都會影響到融資成功。2、產(chǎn)品或服務(wù)的準(zhǔn)備技術(shù)上的調(diào)查通常是從工程技術(shù)人員和產(chǎn)品營銷人員身上開始的。天使投資人會評估創(chuàng)業(yè)公司創(chuàng)業(yè)的進程,也會評估產(chǎn)品。創(chuàng)業(yè)者所有的準(zhǔn)備目標(biāo)是要讓天使投資人對宣稱的產(chǎn)品所具有的功能和質(zhì)量達到百分之百的滿意,整個團隊和研發(fā)過程還要保證產(chǎn)品將來能實現(xiàn)。最后,天使投資人還需要確認(rèn)知識產(chǎn)權(quán)保護和狀態(tài)。3、市場需求和大小的確認(rèn)一個優(yōu)秀的天使投資人可以從很多方面幫助創(chuàng)業(yè)公司,但是不能保證用戶一定會買創(chuàng)業(yè)公司的產(chǎn)品。天使投資人會從創(chuàng)業(yè)者給的市場人群參考表中找一些潛在的客戶,跟他們談話,了解市場情況。天使投資人也會聯(lián)系他們?nèi)穗H關(guān)系中的技術(shù)高手和業(yè)內(nèi)人士。不經(jīng)歷驗證的痛苦,就沒有成功的交易。4、可持續(xù)的競爭優(yōu)勢如果天使投資人找出了事先沒有預(yù)想到的競爭,而創(chuàng)業(yè)者卻忘了提及,那么這就是一次死亡之吻。天使投資人要通過行業(yè)分析來確認(rèn)創(chuàng)業(yè)者所擁有的差異確實是獨一無二的,未來沒有潛在的競爭者。5、公司和財務(wù)狀況創(chuàng)業(yè)公司的財務(wù)和公司確定的里......>>
問題二:盡職調(diào)查是什么意思呢? 同學(xué)你好,很高興為您解答!
您所說的這個詞語,是屬于CFA詞匯的一個,掌握好CFA詞匯可以讓您在CFA的學(xué)習(xí)中如魚得水,這個詞的翻譯及意義如下:1. 對可能進行投資的調(diào)查或?qū)徍?。盡職調(diào)查旨在確證銷售項目牽涉的所有重要事實
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問題三:盡職調(diào)查是什么意思??? 同學(xué)你好,很高興為您解答!
Due Diligence盡職調(diào)查1. 對可能進行投資的調(diào)查或?qū)徍?。盡職調(diào)查旨在確證銷售項目牽涉的所有重要事實2. 一般而言,盡職調(diào)查指一名合理的人士在簽訂協(xié)議或與另一方進行交易前應(yīng)該采取的調(diào)查行動。
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問題四:什么是盡職調(diào)查 盡職調(diào)查一般發(fā)生在企業(yè)收購、企業(yè)公開發(fā)行股票上市、以及基金管理中。
由獨立的第三方機構(gòu)在企業(yè)的配合下,對企業(yè)的歷史數(shù)據(jù)和文檔、管理人員的背景、市場風(fēng)險、管理風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險和資金風(fēng)險做全面深入的審核。
問題五:盡職調(diào)查與凈值調(diào)查有區(qū)別嗎 這是二個完全不同的概念。
盡職調(diào)查是針對調(diào)查行為本身而言的,主要是指調(diào)查人應(yīng)根據(jù)委托人的委托,依法進行調(diào)查,并應(yīng)做到應(yīng)查盡查。
而凈值調(diào)查是針對調(diào)查的內(nèi)容而言,是要求調(diào)查企業(yè)的“資產(chǎn)凈值”,馬就是總資產(chǎn)減去總負(fù)債的情況。
問題六:一般都什么機構(gòu)做盡職調(diào)查 一般情況下,盡職調(diào)查主要包括如下幾個方面: 1、行業(yè)和市場盡職調(diào)查:看企業(yè)所在行業(yè)的前景和企業(yè)所處的地位。 2、企業(yè)運營盡職調(diào)查:看企業(yè)的產(chǎn)品、技術(shù)、知識產(chǎn)權(quán)、商業(yè)模式、核心競爭優(yōu)勢、管理架構(gòu)、流程。 3、財務(wù)盡職調(diào)查:看企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)的真實性及現(xiàn)金流模式,以便進行盈利預(yù)測和建立財務(wù)模型進行估值。 4、法律盡職調(diào)查:主要是判斷企業(yè)上市的可行性和可能的時間表,確定投資企業(yè)的交易架構(gòu)。 5、人力資源盡職調(diào)查:主要是對管理團隊與企業(yè)核心競爭力的關(guān)系進行評估,對管理者的優(yōu)點和不足進行評估,以及對薪酬激勵體系進行評估。目的是方便未來招聘新的管理團隊中國及建立有效的管理層激勵制度。 盡職調(diào)查的基本內(nèi)容大同小異,但要提高質(zhì)量,除了有高水準(zhǔn)的專業(yè)中介機構(gòu)的律師、會計師的配合外,創(chuàng)投也有自身的工作:首先是實地走訪,直觀判斷;其次是對細(xì)節(jié)、投資邏輯的掌控;第三則是量化分析。 以下我們詳細(xì)介紹這三個步驟。 步驟一:實地走訪 不進行實地走訪,不與相關(guān)的關(guān)鍵人士實地見面、有個直觀印象,盡職調(diào)查工作就是水中之月。 那么,如何在走訪中捕捉有價值的信息呢? 1、現(xiàn)場參觀制造業(yè)的工廠,可以對企業(yè)生產(chǎn)的業(yè)務(wù)流程、生產(chǎn)裝備的先進性、產(chǎn)品生產(chǎn)的復(fù)雜性、產(chǎn)品的主要成本構(gòu)成,都有一個清晰的認(rèn)識。這對認(rèn)識企業(yè)的行業(yè)進入壁壘和企業(yè)的競爭優(yōu)勢有很大幫助,并且能和企業(yè)聲稱的競爭優(yōu)勢進行一個對照。 第一家企業(yè)調(diào)查案例:某工程機械企業(yè) 例如我們考察了某工程機械企業(yè),可以看到企業(yè)的核心部件包括發(fā)動機、液壓件均為進口。企業(yè)自身的生產(chǎn),僅涉及金屬板材的加工、焊接部分以及各項部件的組裝、噴漆。我們在現(xiàn)場看到,有部分產(chǎn)品因為核心部件沒到位無法組裝出廠,而核心部件要提前數(shù)月訂購。 由此可推斷,企業(yè)需要大量流動資金作為“預(yù)付款”來采購零部件。同時,結(jié)合產(chǎn)品銷售要給經(jīng)銷商一定帳期的現(xiàn)實,我們對企業(yè)“流動資金”的壓力有了清楚的認(rèn)識,并且對企業(yè)產(chǎn)品的“毛利率”受鋼材價格波動的影響程度,有一定的認(rèn)識。 2、通過考察“作業(yè)現(xiàn)場”是否干凈,功能分區(qū)是否明晰,零部件、產(chǎn)成品、半成品的擺放是否有規(guī)制等來衡量企業(yè)的實際管理水平;通過觀察車間的“看板”,來了解企業(yè)生產(chǎn)計劃是否飽滿(如果只是上幾個月的生產(chǎn)計劃寫在上面,就有問題了)、生產(chǎn)目前存在的問題(一般管理到位的企業(yè),看板上會將最近生產(chǎn)上出現(xiàn)的問題點出,包括對相關(guān)人員的處罰、整改要求等)、企業(yè)著重要解決的難題等;通過深入企業(yè)的“倉庫”,來考察企業(yè)的存貨管理、感覺企業(yè)產(chǎn)品的銷售狀況等。 第二家企業(yè)調(diào)查案例:某電氣企業(yè) 例如我們考察某電氣企業(yè)時,在倉庫里看到了若干生產(chǎn)日期較早的產(chǎn)品。企業(yè)家介紹說,是因客戶方相關(guān)配套工程延誤,導(dǎo)致無法交付。盡管如此,投資者也會對企業(yè)客戶的質(zhì)量、付款條件,有些擔(dān)心。 3、通過在現(xiàn)場觀察員工的年齡、來司時間、工種的科技含量、業(yè)務(wù)熟練度和工作精神狀態(tài)等,可對企業(yè)的人力資源狀況有個預(yù)判。 如果投資服務(wù)業(yè)行業(yè),這種考察就更為重要。例如在考察連鎖服務(wù)企業(yè)時,可以體驗其服務(wù),和服務(wù)人員交流,感覺其工作士氣,了解其進入公司的過程、收入水平及對企業(yè)的滿意度。這樣,可以看到企業(yè)人員招聘管理的體系流程,以及它在人力資源方面的競爭力。 而在正常營業(yè)時間隨機訪問店面,可以看到企業(yè)的業(yè)務(wù)受市場認(rèn)可的程度。并且通過觀察在繁忙的工作狀態(tài)下,店員服務(wù)是否井井有條,以此來考察業(yè)務(wù)流程的設(shè)計、員工的培訓(xùn)狀況以及隱含在背后的管理水平。 4、實地走訪經(jīng)銷商、客戶、供應(yīng)商。 盡管在大部分情況下,這需要并且經(jīng)過了企業(yè)的安排,但我們依然可以從這些業(yè)內(nèi)人士的角度,加深對行業(yè)的理解。還可以從他們與該企業(yè)的合作......>>
問題七:關(guān)于盡職調(diào)查的基本概念,在線等~!?。? 概念
盡職調(diào)查是指就股票發(fā)行上市、收購兼并、重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等交易中的交易對象和交易事項的法律事項,委托人委托律師按照其專業(yè)準(zhǔn)則,進行的審慎和適當(dāng)?shù)恼{(diào)查和分析。它包括律師對相關(guān)資料進行審查和法律評價,主要為查詢目標(biāo)公司的設(shè)立情況,存續(xù)狀態(tài)以及其應(yīng)承擔(dān)的具有法律性質(zhì)的責(zé)任,它由一系列持續(xù)的活動組成,不僅涉及到公司信息的收集,還涉及律師如何利用其具有的專業(yè)知識去查實、分析和評價有關(guān)的信息。
步驟
1.由賣方指定一家投資銀行負(fù)責(zé)整個并購過程的協(xié)調(diào)和談判工作。
2.由潛在買方指定一個由專家組成的盡職調(diào)查小組(通常包括律師、會計師和財務(wù)分析師)。
3.由潛在買方和其聘請的專家顧問與賣方簽署“保密協(xié)議”。
4.由賣方或由目標(biāo)公司在賣方的指導(dǎo)下把所有相關(guān)資料收集在一起并準(zhǔn)備資料索引。
5.由潛在買方準(zhǔn)備一份盡職調(diào)查清單。
6.指定一間用來放置相關(guān)資料的房間(又稱為“數(shù)據(jù)室”或“盡職調(diào)查室”)。
7.建立一套程序,讓潛在買方能夠有機會提出有關(guān)目標(biāo)公司的其他問題并能獲得數(shù)據(jù)室中可以披露之文件的復(fù)印件。
8.由潛在買方聘請的顧問(包括律師、會計師、財務(wù)分析師)作出報告,簡要介紹對決定目標(biāo)公司價值有重要意義的事項。盡職調(diào)查報告應(yīng)反映盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的實質(zhì)性的法律事項,通常包括根據(jù)調(diào)查中獲得的信息對交易框架提出建議及對影響購買價格的諸項因素進行的分析。
9.由買方提供并購合同的草稿以供談判和修改。
重要性;
由于我國企業(yè)并購市場規(guī)則的完善程度、參與者的成熟程度、監(jiān)管方式的先進程度等諸多要素都有著初級階段的明顯特征,在這種不成熟的并購市場體系下,國有企業(yè)、戰(zhàn)略投資者通過并購的方式進行企業(yè)規(guī)模的擴張,其風(fēng)險因素更需要在試水之前進行全面的、理智的規(guī)劃。對于雙方而言,企業(yè)并購最大的風(fēng)險來源與雙方彼此信息的不對稱,信息的不對稱最終演化的風(fēng)險是并購當(dāng)中的陷阱,即:可能產(chǎn)生的債務(wù)黑洞的陷阱、擔(dān)保黑洞的陷阱、人員負(fù)擔(dān)的陷阱、無效資產(chǎn)的陷阱、歷史的違法違規(guī)陷阱、重新整合成本超過承受極限的陷阱等;從法律盡職調(diào)查的階段分析,這個階段是國有企業(yè)及其出資人、戰(zhàn)略投資者相互接觸、相互認(rèn)知階段,雙方能否最終達成正式的并購協(xié)議還是未知數(shù)。這就決定了雙方產(chǎn)生彼此防范的心理,雙方基于自身利益的考慮,通常表面上提供有利于其自己的資料,而隱藏不利于自身的資料,為了達到各自的利益甚至采取造假或者采取消極不配合的態(tài)度來搪塞對方。
正是這些不良做法或行為方式導(dǎo)致本可以通過盡職調(diào)查剔除的風(fēng)險變?yōu)楝F(xiàn)實。成功的法律盡職調(diào)查一方面可以在一定程度上改變雙方信息不對稱的不利狀況,另一方面又可以通過法律盡職調(diào)查明確存在哪些風(fēng)險和法律問題,雙方可就客觀存在的相關(guān)風(fēng)險應(yīng)由哪方承擔(dān)進行談判,事先明確雙方的權(quán)利和義務(wù),國有企業(yè)可以更加有效地甄別投資者與投機者,戰(zhàn)略投資者可以主動決定在何種條件下繼續(xù)進行并購活動,從而為實際進行收購活動奠定成功基礎(chǔ)。
我只找到這些 行嗎
問題八:如何做好盡職調(diào)查 IPO的盡職調(diào)查從以下幾個方面展開:
1.發(fā)行人基本情況調(diào)查。
2.發(fā)行人業(yè)務(wù)與技術(shù)調(diào)查。
3.同業(yè)競爭與關(guān)聯(lián)交易調(diào)查。
4.高管人員調(diào)查。
5.組織結(jié)構(gòu)與內(nèi)部控制調(diào)查。
6.財務(wù)與會計調(diào)查。
7.業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)調(diào)查。
8.募集資金運用調(diào)查。
9.風(fēng)險因素及其他重要事項調(diào)查。包括:風(fēng)險因素、重大合同、訴訟和擔(dān)保情況、信息披露制度的建設(shè)和執(zhí)行情況、中介機構(gòu)執(zhí)業(yè)情況。
問題九:收購盡職調(diào)查工作已完成什么意思 收購盡職調(diào)查的工作完成了,可以進行收購了
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三、如何做盡職調(diào)查
盡職調(diào)查的目的是使買方盡可能地發(fā)現(xiàn)有關(guān)他們要購買的股份或資產(chǎn)的全部情況。從買方的角度來說,盡職調(diào)查也就是風(fēng)險管理。對買方和他們的融資者來說,并購本身存在著各種各樣的風(fēng)險,諸如,目標(biāo)公司過去財務(wù)帳冊的準(zhǔn)確性;購并以后目標(biāo)公司的主要員工、供應(yīng)商和顧客是否會繼續(xù)留下來;是否存在任何可能導(dǎo)致目標(biāo)公司運營或財務(wù)運作分崩離析的任何義務(wù)。因而,買方有必要通過實施盡職調(diào)查來補救買賣雙方在信息獲知上的不平衡。一旦通過盡職調(diào)查明確了存在哪些風(fēng)險和法律問題,買賣雙方便可以就相關(guān)風(fēng)險和義務(wù)應(yīng)由哪方承擔(dān)進行談判,同時買方可以決定在何種條件下繼續(xù)進行收購活動。\x0d\x0a對于一項大型的涉及多家潛在買方的并購活動來說,盡職調(diào)查通常需經(jīng)歷以下程序:\x0d\x0a1.由賣方指定一家投資銀行負(fù)責(zé)整個并購過程的協(xié)調(diào)和談判工作。\x0d\x0a2.由潛在買方指定一個由專家組成的盡職調(diào)查小組(通常包括律師、會計師和財務(wù)分析師)。\x0d\x0a3.由潛在買方和其聘請的專家顧問與賣方簽署“保密協(xié)議”。\x0d\x0a4.由賣方或由目標(biāo)公司在賣方的指導(dǎo)下把所有相關(guān)資料收集在一起并準(zhǔn)備資料索引。\x0d\x0a5.由潛在買方準(zhǔn)備一份盡職調(diào)查清單。\x0d\x0a6.指定一間用來放置相關(guān)資料的房間(又稱為“數(shù)據(jù)室”或“盡職調(diào)查室”)。\x0d\x0a7.建立一套程序,讓潛在買方能夠有機會提出有關(guān)目標(biāo)公司的其他問題并能獲得數(shù)據(jù)室中可以披露之文件的復(fù)印件。\x0d\x0a8.由潛在買方聘請的顧問(包括律師、會計師、財務(wù)分析師)作出報告,簡要介紹對決定目標(biāo)公司價值有重要意義的事項。盡職調(diào)查報告應(yīng)反映盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的實質(zhì)性的法律事項,通常包括根據(jù)調(diào)查中獲得的信息對交易框架提出建議及對影響購買價格的諸項因素進行的分析。\x0d\x0a9.由買方提供并購合同的草稿以供談判和修改。\x0d\x0a咨詢公司盡職調(diào)查提綱\x0d\x0a一. 公司簡介\x0d\x0a1、 公司成立背景及情況介紹;\x0d\x0a2、 公司歷史沿革;\x0d\x0a3、 公司成立以來股權(quán)結(jié)構(gòu)的變化及增資和資產(chǎn)重組情況;\x0d\x0a4、 公司成立以來主要發(fā)展階段,及每一階段變化發(fā)展的原因,\x0d\x0a5、 公司成立以來業(yè)務(wù)發(fā)展、生產(chǎn)能力、盈利能力、銷售數(shù)量、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的主要變化情況;\x0d\x0a6、 公司對外投資情況,包括投資金額,投資比例,投資性質(zhì),投資收益等情況和被投資主要單位情況介紹;\x0d\x0a7、 公司員工狀況,包括年齡結(jié)構(gòu)、受教育程度結(jié)構(gòu)、崗位分布結(jié)構(gòu)和技術(shù)職稱分布結(jié)構(gòu);\x0d\x0a8、 董事、監(jiān)事及高級管理人員的簡歷;\x0d\x0a9、 公司歷年股利發(fā)放情況和公司現(xiàn)在的股利分配政策;\x0d\x0a10、 公司實施高級管理人員和職工持股計劃情況。\x0d\x0a二、公司組織結(jié)構(gòu)\x0d\x0a1、 公司現(xiàn)在建立的組織管理結(jié)構(gòu);\x0d\x0a2、 公司章程;\x0d\x0a3、 公司董事會的構(gòu)成,董事。高級管理人員和監(jiān)事會成員在外兼職情況;\x0d\x0a4、 公司股東結(jié)構(gòu),主要股東情況介紹,包括背景情況、股權(quán)比例、主要業(yè)務(wù)、注冊資本、資產(chǎn)狀況、盈利狀況、經(jīng)營范圍和法定代表人等;\x0d\x0a5、 公司和上述主要股東業(yè)務(wù)往來情況(如原材料供應(yīng)、合作研究開發(fā)產(chǎn)品、專利技術(shù)和知識產(chǎn)權(quán)共同使用、銷售代理等)、資金往來情況,有無關(guān)聯(lián)交易合同規(guī)范上述業(yè)務(wù)和資金往來及交易;\x0d\x0a6、 公司主要股東對公司業(yè)務(wù)發(fā)展有哪些支持,包括資金,市場開拓,研究開發(fā)、技術(shù)投入等;\x0d\x0a7、 公司附屬公司(廠)的有關(guān)資料、包括名稱、業(yè)務(wù)、資產(chǎn)狀況、財務(wù)狀及收入和盈利狀況、對外業(yè)務(wù)往來情況;\x0d\x0a8、 控股子公司的有關(guān)資料、包括名稱、業(yè)務(wù)、資產(chǎn)狀況、財務(wù)狀及收入和盈利狀況、對外業(yè)務(wù)往來情況、內(nèi)資金河谷業(yè)務(wù)往來情況;\x0d\x0a9、 公司與上述全資附屬公司(廠)、控股子公司在行政上、銷售上、材料供應(yīng)上、人事上如何統(tǒng)一進行管理;\x0d\x0a10、 主要參股公司情況介紹。\x0d\x0a三、供應(yīng)\x0d\x0a1、 公司在業(yè)務(wù)中所需的原材料種類及其他輔料,包括用途及在原材料中需求中的比重;\x0d\x0a2、 上述原材料主要供應(yīng)商的情況,公司有無與有關(guān)供應(yīng)商簽訂長期供貨合同,若有,請說明合同的主要條款;\x0d\x0a3、 請列出各供應(yīng)商所提供的原材料在公司總采購中所占的比例;\x0d\x0a4、 公司主要外協(xié)廠商名單及基本情況,外協(xié)部件明細(xì),外協(xié)模具明細(xì)及分布情況,各外協(xié)件價格及供貨周期,外協(xié)廠商資質(zhì)認(rèn)證情況;\x0d\x0a5、 公司有無進口原材料,若有,該進口原材料的比重,國家對進口該原材料有無政策上的限制;\x0d\x0a6、 公司與原材料供應(yīng)商交易的結(jié)算方式、有無信用交易;\x0d\x0a7、 公司對主要能源的消耗情況。\x0d\x0a四、業(yè)務(wù)和產(chǎn)品\x0d\x0a1、 公司目前所從事的主要業(yè)務(wù)及業(yè)務(wù)描述,各業(yè)務(wù)在整個業(yè)務(wù)收入中的重要性;\x0d\x0a2、 主要業(yè)務(wù)所處行業(yè)的的該行業(yè)背景資料;\x0d\x0a3、 該業(yè)務(wù)的發(fā)展前景;\x0d\x0a4、 主要業(yè)務(wù)近年來增長情況,包括銷量、收入、市場份額、銷售價格走勢,各類產(chǎn)品在公司銷售收入及利潤中各自的比重;\x0d\x0a5、 公司產(chǎn)品系列,產(chǎn)品零部件構(gòu)成細(xì)分及明細(xì);\x0d\x0a6、 公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu),分類介紹公司目前所生產(chǎn)主要產(chǎn)品情況和近年來銷售情況;產(chǎn)品需求狀況;\x0d\x0a7、 上述產(chǎn)品的產(chǎn)品質(zhì)量、技術(shù)含量、功能和用途、應(yīng)用的主要技術(shù)、技術(shù)性能指標(biāo)、產(chǎn)品的競爭力等情況;針對的特定消費群體;\x0d\x0a8、 公司是否有專利產(chǎn)品,若有,公司有那些保護措施;\x0d\x0a9、 公司產(chǎn)品使用何種商標(biāo)進行銷售,上述商標(biāo)是否為公司注冊獨家使用;\x0d\x0a10、 上述產(chǎn)品所獲得的主要獎勵和榮譽稱號;\x0d\x0a11、 公司對提高產(chǎn)品質(zhì)量、提升產(chǎn)品檔次、增強產(chǎn)品競爭力等方面將采取那些措施;\x0d\x0a12、 公司新產(chǎn)品開發(fā)情況;\x0d\x0a五、銷售\x0d\x0a1、 簡述公司產(chǎn)品國內(nèi)外銷售市場開拓及銷售網(wǎng)絡(luò)的建立歷程;\x0d\x0a2、 公司主要客戶有哪些,并介紹主要客戶的有關(guān)情況,主要客戶在公司銷售總額中的比重;公司主要客戶的地域分布狀況;\x0d\x0a3、 公司產(chǎn)品國內(nèi)主要銷售地域,銷售管理及銷售網(wǎng)絡(luò)分布情況;\x0d\x0a4、 公司產(chǎn)品國內(nèi)外銷售比例,外銷主要國家和地區(qū)分布結(jié)構(gòu)及比例;\x0d\x0a5、 公司是否有長期固定價格銷售合同;\x0d\x0a6、 公司擴大銷售的主要措施和營銷手段;\x0d\x0a7、 銷售人員的結(jié)構(gòu)情況,包括人數(shù)、學(xué)歷、工作經(jīng)驗、分工等;\x0d\x0a8、 公司對銷售人員的主要激勵措施;\x0d\x0a9、 公司的廣告策略如何,廣告的主要媒體及在每一媒體上廣告費用支出比例,公司每年廣告費用總支出數(shù)額及增長情況,廣告費用總支出占公司費用總支出的比例;\x0d\x0a10、 請列出公司在國內(nèi)外市場上主要競爭對手名單及主要競爭對手主要資料,公司和主要競爭對手在國內(nèi)外市場上各自所占的市場比例;\x0d\x0a11、 公司為消費者提供哪些售后服務(wù),具體怎樣安排;\x0d\x0a12、 公司的賒銷期限一般多長,賒銷部分占銷售總額的比例多大;歷史上是否發(fā)生過壞帳,每年實際壞帳金額占應(yīng)收帳款的比例如何;主要賒銷客戶的情況及信譽;\x0d\x0a13、 公司是否擁有進出口權(quán),若無,公司主要委托那家外貿(mào)公司代理,該外貿(mào)公司主要情況介紹;\x0d\x0a14、 我國加入WTO后,對公司產(chǎn)品有哪些影響;\x0d\x0a六、研究與開發(fā)\x0d\x0a1、 請詳細(xì)介紹公司研究所的情況,包括成立的時間,研究開發(fā)實力、已經(jīng)取得的研究開發(fā)成果,主要研究設(shè)備、研究開發(fā)手段、研究開發(fā)程序、研究開發(fā)組織管理結(jié)構(gòu)等情況;\x0d\x0a2、 公司技術(shù)開發(fā)人員的結(jié)構(gòu),工程師和主要技術(shù)開發(fā)人員的簡歷;\x0d\x0a3、 與公司合作的主要研究開發(fā)機構(gòu)名單及合作開發(fā)情況;合作單位主要情況介紹;\x0d\x0a4、 公司目前自主擁有的主要專利技術(shù)、自主知識產(chǎn)權(quán)、專利情況,包括名稱、用途、應(yīng)用情況,獲獎情況;\x0d\x0a5、 公司每年投入的研究開發(fā)費用及占公司營業(yè)收入比例;\x0d\x0a6、 公司目前正在研究開發(fā)的新技術(shù)及新產(chǎn)品有哪些;\x0d\x0a7、 公司新產(chǎn)品的開發(fā)周期,\x0d\x0a8、 未來計劃研究開發(fā)的新技術(shù)和新產(chǎn)品;\x0d\x0a七、公司主要固定資產(chǎn)和經(jīng)營設(shè)施\x0d\x0a1、 公司主要固定資產(chǎn)的構(gòu)成情況,包括主要設(shè)備名稱、原值、凈值、數(shù)量、使用及折舊情況、技術(shù)先進程度;\x0d\x0a2、 按生產(chǎn)經(jīng)營用途、輔助生產(chǎn)經(jīng)營用途、非生產(chǎn)經(jīng)營用途、辦公用途、運輸用途和其他用途分類,固定資產(chǎn)分布情況;\x0d\x0a3、 公司所擁有的房屋建筑物等物業(yè)設(shè)施情況,包括建筑面積、占地面積、原值、凈值、折舊情況以及取得方式;\x0d\x0a4、 公司目前主要在建工程情況,包括名稱、投資計劃、建設(shè)周期、開工日期、竣工日期、進展情況和是否得到政府部門的許可;\x0d\x0a5、 公司目前所擁有的土地的性質(zhì)、面積、市場價格、取得方式和當(dāng)時購買價格(租賃價格);\x0d\x0a八、公司財務(wù)\x0d\x0a1、 公司收入、利潤來源及構(gòu)成;\x0d\x0a2、 公司主營業(yè)務(wù)成本構(gòu)成情況,公司管理費用構(gòu)成情況;\x0d\x0a3、 公司銷售費用構(gòu)成情況;\x0d\x0a4、 主營業(yè)務(wù)收入占中收入事的比例;\x0d\x0a5、 公司主要支出的構(gòu)成情況;\x0d\x0a6、 公司前三年應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、流動比率、速動比率、凈資產(chǎn)收益率、毛利率、資產(chǎn)負(fù)債比率等財務(wù)指標(biāo);\x0d\x0a7、 公司前三年資產(chǎn)負(fù)債表、利潤及利潤分配表;\x0d\x0a8、 對公司未來主要收入和支出的有重大影響的因素有哪些。\x0d\x0a9、 公司目前執(zhí)行的各種稅率情況;\x0d\x0a九、主要債權(quán)和債務(wù)\x0d\x0a1、 公司目前主要有哪些債權(quán),該債權(quán)形成的原因;\x0d\x0a2、 公司目前主要的銀行貸款,該貸款的金額、利率、期限、到期日及是否有逾期貸款;\x0d\x0a3、 公司對關(guān)聯(lián)人(股東、員工、控股子公司)的借款情況;\x0d\x0a4、 公司對主要股東和其他公司及企業(yè)的借款進行擔(dān)保及低抵押情況;\x0d\x0a十.投資項目\x0d\x0a1、 本次募集資金投資項目的主要情況介紹,包括項目可行性、立項情況、用途、投資總額、計劃開工日期、項目背景資料、投資回收器、財務(wù)收益率,達產(chǎn)后每年銷售收入和盈利情況;\x0d\x0a2、 投資項目的技術(shù)含量,技術(shù)先進程度,未來市場發(fā)展前景和對整個公司發(fā)展的影響;\x0d\x0a3、 公司目前已經(jīng)完成主要投資項目有哪些,完成的主要投向項目情況介紹。\x0d\x0a十一、其他\x0d\x0a1、 公司現(xiàn)在所使用技術(shù)和生產(chǎn)工藝的先進程度、成熟程度、特點、性能和優(yōu)勢;\x0d\x0a2、 與同行業(yè)競爭對手相比,公司目前主要的經(jīng)營優(yōu)勢、管理優(yōu)勢、競爭優(yōu)勢、市場優(yōu)勢和技術(shù)優(yōu)勢;\x0d\x0a3、 公司、公司主要股東和公司董事、高級管理人員目前涉及有法律訴訟,如有,對公司影響如何;\x0d\x0a十二.行業(yè)背景資料\x0d\x0a1、 請介紹近年來行業(yè)發(fā)展的情況;\x0d\x0a2、 國家對該行業(yè)的有關(guān)產(chǎn)業(yè)政策,管理措施,及未來可能發(fā)生的政策變化;\x0d\x0a3、 該行業(yè)的市場競爭程度,并介紹同行業(yè)主要競爭對手的情況,包括年生產(chǎn)能力、年實際產(chǎn)量、年銷售數(shù)量、銷售收入、市場分額、在國內(nèi)市場地位;\x0d\x0a4、 國外該行業(yè)的發(fā)展情況;\x0d\x0a5、 國家現(xiàn)行相關(guān)政策對該行業(yè)的影響;\x0d\x0a6、 目前全國市場情況介紹,包括年需求量、年供給量、地域需求分布、地域供給分布、生產(chǎn)企業(yè)數(shù)量,是否受同類進口產(chǎn)品的競爭。
四、企業(yè)盡職調(diào)查包含哪些內(nèi)容?
企業(yè)盡職調(diào)查主要內(nèi)容:公司簡介;公司組織結(jié)構(gòu);供應(yīng);業(yè)務(wù)和產(chǎn)品;銷售;研究與開發(fā);公司主要固定資產(chǎn)和經(jīng)營設(shè)施;公司財務(wù)等。盡職調(diào)查指在收購過程中收購者對目標(biāo)公司的資產(chǎn),經(jīng)營和財務(wù)情況、法律關(guān)系以及目標(biāo)企業(yè)所面臨的機會與潛在的風(fēng)險進行調(diào)查。目的是使買方盡可能地發(fā)現(xiàn)有關(guān)他們要購買的股份或資產(chǎn)的全部情況。企業(yè)盡職調(diào)查主要內(nèi)容
(1)公司簡介:公司成立背景及情況介紹;公司歷史沿革; 公司成立以來股權(quán)結(jié)構(gòu)的變化及增資和資產(chǎn)重組情況;公司成立以來主要發(fā)展階段,及每一階段變化發(fā)展的原因; 公司成立以來業(yè)務(wù)發(fā)展、生產(chǎn)能力、盈利能力、銷售數(shù)量、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的主要變化情況;公司對外投資情況,包括投資金額,投資比例,投資性質(zhì),投資收益等情況和被投資主要單位情況介紹;公司員工狀況,包括年齡結(jié)構(gòu)、受教育程度結(jié)構(gòu)、崗位分布結(jié)構(gòu)和技術(shù)職稱分布結(jié)構(gòu);董事、監(jiān)事及高級管理人員的簡歷;公司歷年股利發(fā)放情況和公司現(xiàn)在的股利分配政策;公司實施高級管理人員和職工持股計劃情況。(2)公司組織結(jié)構(gòu):公司現(xiàn)在建立的組織管理結(jié)構(gòu);公司章程;公司董事會的構(gòu)成,董事。高級管理人員和監(jiān)事會成員在外兼職情況;公司股東結(jié)構(gòu),主要股東情況介紹,包括背景情況、股權(quán)比例、主要業(yè)務(wù)、注冊資本、資產(chǎn)狀況、盈利狀況、經(jīng)營范圍和法定代表人等;公司和上述主要股東業(yè)務(wù)往來情況(如原材料供應(yīng)、合作研究開發(fā)產(chǎn)品、專利技術(shù)和知識產(chǎn)權(quán)共同使用、銷售代理等)、資金往來情況,有無關(guān)聯(lián)交易合同規(guī)范上述業(yè)務(wù)和資金往來及交易;公司主要股東對公司業(yè)務(wù)發(fā)展有哪些支持,包括資金,市場開拓,研究開發(fā)、技術(shù)投入等;公司附屬公司(廠)的有關(guān)資料、包括名稱、業(yè)務(wù)、資產(chǎn)狀況、財務(wù)狀及收入和盈利狀況、對外業(yè)務(wù)往來情況;控股子公司的有關(guān)資料、包括名稱、業(yè)務(wù)、資產(chǎn)狀況、財務(wù)狀及收入和盈利狀況、對外業(yè)務(wù)往來情況、內(nèi)資金河谷業(yè)務(wù)往來情況;公司與上述全資附屬公司(廠)、控股子公司在行政上、銷售上、材料供應(yīng)上、人事上如何統(tǒng)一進行管理;主要參股公司情況介紹。(3)供應(yīng):公司在業(yè)務(wù)中所需的原材料種類及其他輔料,包括用途及在原材料中需求中的比重;上述原材料主要供應(yīng)商的情況,公司有無與有關(guān)供應(yīng)商簽訂長期供貨合同,若有,請說明合同的主要條款;請列出各供應(yīng)商所提供的原材料在公司總采購中所占的比例;公司主要外協(xié)廠商名單及基本情況,外協(xié)部件明細(xì),外協(xié)模具明細(xì)及分布情況,各外協(xié)件價格及供貨周期,外協(xié)廠商資質(zhì)認(rèn)證情況;公司有無進口原材料,若有,該進口原材料的比重,國家對進口該原材料有無政策上的限制;公司與原材料供應(yīng)商交易的結(jié)算方式、有無信用交易;公司對主要能源的消耗情況。(4)業(yè)務(wù)和產(chǎn)品:公司目前所從事的主要業(yè)務(wù)及業(yè)務(wù)描述,各業(yè)務(wù)在整個業(yè)務(wù)收入中的重要性;主要業(yè)務(wù)所處行業(yè)的的該行業(yè)背景資料; 該業(yè)務(wù)的發(fā)展前景;主要業(yè)務(wù)近年來增長情況,包括銷量、收入、市場份額、銷售價格走勢,各類產(chǎn)品在公司銷售收入及利潤中各自的比重;公司產(chǎn)品系列,產(chǎn)品零部件構(gòu)成細(xì)分及明細(xì);公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu),分類介紹公司目前所生產(chǎn)主要產(chǎn)品情況和近年來銷售情況;產(chǎn)品需求狀況;上述產(chǎn)品的產(chǎn)品質(zhì)量、技術(shù)含量、功能和用途、應(yīng)用的主要技術(shù)、技術(shù)性能指標(biāo)、產(chǎn)品的競爭力等情況;針對的特定消費群體;公司是否有專利產(chǎn)品,若有,公司有那些保護措施;公司產(chǎn)品使用何種商標(biāo)進行銷售,上述商標(biāo)是否為公司注冊獨家使用;上述產(chǎn)品所獲得的主要獎勵和榮譽稱號;公司對提高產(chǎn)品質(zhì)量、提升產(chǎn)品檔次、增強產(chǎn)品競爭力等方面將采取那些措施;公司新產(chǎn)品開發(fā)情況。(5)銷售:公司產(chǎn)品國內(nèi)外銷售市場開拓及銷售網(wǎng)絡(luò)的建立歷程;公司主要客戶有哪些,并介紹主要客戶的有關(guān)情況,主要客戶在公司銷售總額中的比重;公司主要客戶的地域分布狀況;公司產(chǎn)品國內(nèi)主要銷售地域,銷售管理及銷售網(wǎng)絡(luò)分布情況;公司產(chǎn)品國內(nèi)外銷售比例,外銷主要國家和地區(qū)分布結(jié)構(gòu)及比例;公司是否有長期固定價格銷售合同;公司擴大銷售的主要措施和營銷手段;銷售人員的結(jié)構(gòu)情況,包括人數(shù)、學(xué)歷、工作經(jīng)驗、分工等;公司對銷售人員的主要激勵措施;公司的廣告策略如何,廣告的主要媒體及在每一媒體上廣告費用支出比例,公司每年廣告費用總支出數(shù)額及增長情況,廣告費用總支出占公司費用總支出的比例;公司在國內(nèi)外市場上主要競爭對手名單及主要競爭對手主要資料,公司和主要競爭對手在國內(nèi)外市場上各自所占的市場比例;公司為消費者提供哪些售后服務(wù),具體怎樣安排;公司的賒銷期限一般多長,賒銷部分占銷售總額的比例多大;歷史上是否發(fā)生過壞賬,每年實際壞賬金額占應(yīng)收賬款的比例如何;主要賒銷客戶的情況及信譽;公司是否擁有進出口權(quán),若無,公司主要委托那家外貿(mào)公司代理,該外貿(mào)公司主要情況介紹;我國加入WTO后,對公司產(chǎn)品有哪些影響。(6)研究與開發(fā):公司研究所的情況,包括成立的時間,研究開發(fā)實力、已經(jīng)取得的研究開發(fā)成果,主要研究設(shè)備、研究開發(fā)手段、研究開發(fā)程序、研究開發(fā)組織管理結(jié)構(gòu)等情況;公司技術(shù)開發(fā)人員的結(jié)構(gòu),工程師和主要技術(shù)開發(fā)人員的簡歷;與公司合作的主要研究開發(fā)機構(gòu)名單及合作開發(fā)情況;合作單位主要情況介紹;公司目前自主擁有的主要專利技術(shù)、自主知識產(chǎn)權(quán)、專利情況,包括名稱、用途、應(yīng)用情況,獲獎情況;公司每年投入的研究開發(fā)費用及占公司營業(yè)收入比例;公司目前正在研究開發(fā)的新技術(shù)及新產(chǎn)品有哪些;公司新產(chǎn)品的開發(fā)周期;未來計劃研究開發(fā)的新技術(shù)和新產(chǎn)品。(7)公司主要固定資產(chǎn)和經(jīng)營設(shè)施:公司主要固定資產(chǎn)的構(gòu)成情況,包括主要設(shè)備名稱、原值、凈值、數(shù)量、使用及折舊情況、技術(shù)先進程度;按生產(chǎn)經(jīng)營用途、輔助生產(chǎn)經(jīng)營用途、非生產(chǎn)經(jīng)營用途、辦公用途、運輸用途和其他用途分類,固定資產(chǎn)分布情況;公司所擁有的房屋建筑物等物業(yè)設(shè)施情況,包括建筑面積、占地面積、原值、凈值、折舊情況以及取得方式;公司目前主要在建工程情況,包括名稱、投資計劃、建設(shè)周期、開工日期、竣工日期、進展情況和是否得到政府部門的許可;公司目前所擁有的土地的性質(zhì)、面積、市場價格、取得方式和當(dāng)時購買價格(租賃價格)。(8)公司財務(wù):公司收入、利潤來源及構(gòu)成;公司主營業(yè)務(wù)成本構(gòu)成情況,公司管理費用構(gòu)成情況;公司銷售費用構(gòu)成情況;主營業(yè)務(wù)收入占總收入的比例;5、 公司主要支出的構(gòu)成情況;公司前三年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、流動比率、速動比率、凈資產(chǎn)收益率、毛利率、資產(chǎn)負(fù)債比率等財務(wù)指標(biāo);公司前三年資產(chǎn)負(fù)債表、利潤及利潤分配表;對公司未來主要收入和支出的有重大影響的因素有哪些;公司目前執(zhí)行的各種稅率情況。(9)主要債權(quán)和債務(wù):公司目前主要有哪些債權(quán),該債權(quán)形成的原因;公司目前主要的銀行貸款,該貸款的金額、利率、期限、到期日及是否有逾期貸款;公司對關(guān)聯(lián)人(股東、員工、控股子公司)的借款情況;公司對主要股東和其他公司及企業(yè)的借款進行擔(dān)保及低抵押情況。(10)投資項目:投資項目的主要情況介紹,包括項目可行性、立項情況、用途、投資總額、計劃開工日期、項目背景資料、投資回收期、財務(wù)收益率,達產(chǎn)后每年銷售收入和盈利情況;投資項目的技術(shù)含量,技術(shù)先進程度,未來市場發(fā)展前景和對整個公司發(fā)展的影響;公司目前已經(jīng)完成主要投資項目有哪些,完成的主要投資項目情況介紹。(11)其他:公司現(xiàn)在所使用技術(shù)和生產(chǎn)工藝的先進程度、成熟程度、特點、性能和優(yōu)勢; 與同行業(yè)競爭對手相比,公司目前主要的經(jīng)營優(yōu)勢、管理優(yōu)勢、競爭優(yōu)勢、市場優(yōu)勢和技術(shù)優(yōu)勢;公司、公司主要股東和公司董事、高級管理人員目前涉及有法律訴訟,如有,對公司影響如何。(12)行業(yè)背景資料:近年來行業(yè)發(fā)展的情況;國家對該行業(yè)的有關(guān)產(chǎn)業(yè)政策,管理措施,及未來可能發(fā)生的政策變化;該行業(yè)的市場競爭程度,并介紹同行業(yè)主要競爭對手的情況,包括年生產(chǎn)能力、年實際產(chǎn)量、年銷售數(shù)量、銷售收入、市場分額、在國內(nèi)市場地位;國外該行業(yè)的發(fā)展情況;國家現(xiàn)行相關(guān)政策對該行業(yè)的影響;目前全國市場情況介紹,包括年需求量、年供給量、地域需求分布、地域供給分布、生產(chǎn)企業(yè)數(shù)量,是否受同類進口產(chǎn)品的競爭。以上就是關(guān)于盡職調(diào)查的兩個階段包括相關(guān)問題的回答。希望能幫到你,如有更多相關(guān)問題,您也可以聯(lián)系我們的客服進行咨詢,客服也會為您講解更多精彩的知識和內(nèi)容。
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